Статистика зафиксировала заметное сокращение банковского финансирования инвестиций в ПФО

Годовой рост кредитного портфеля приволжских компаний в 2,6 раза меньше среднероссийского уровня: доля банковских кредитов в развитие производства упала до рекордно низкого уровня.

По последним данным Банка России, за год (с 1 марта 2022 года по 1 марта 2023 года) банковское финансирование бизнеса в ПФО выросло всего на 6,2 процента, а в целом по России задолженность корпоративного сектора кредитным организациям увеличилась на 16,2 процента. В абсолютных значениях картина для регионов Приволжья выглядит более оптимистично - плюс четверть триллиона рублей.

Однако этого оказалось достаточно, чтобы в шести из 14 регионов ПФО в 2022 году произошло снижение инвестиционной активности. Максимальное падение фиксируется в Пензенской области - минус 7,1 процента. Правда, все пять крупнейших региональных экономик Приволжья оказались в "зеленой зоне", рост реальных вложений в основной капитал в Нижегородской и Самарской областях за год менее 1 процента. Заметно активизировались инвесторы лишь на территории Татарстана (+10,5 процентов). Башкортостану также удалось сохранить высокие темпы.

В феврале 2023 года кредитный портфель приволжских компаний рос медленнее, чем в целом по стране. За последний отчетный месяц по сравнению с февралем прошлого года больше средств от банков получили лишь предприятия Удмуртии (25,8 против 12,3 млрд рублей) и Оренбуржья (плюс 2,3 млрд рублей).

На этом фоне показательны заявления руководства ЦБ.

- На протяжении многих лет доминирует банковский кредит как способ финансирования предприятий. Но это не вполне нормально, - заявила во время выступления перед профильными комитетами Госдумы в середине апреля председатель Центробанка РФ Эльвира Набиуллина. - Ведь долг в любой ситуации - это дополнительный источник для компании, но ни одна компания не может развиваться без капитала. Капитал формируется не только за счет реинвестирования прибыли, но и за счет привлечения новых акционеров.

Если в целом по России показатель доли банковского финансирования бизнеса остался на уровне прошлых лет, то в Приволжском федеральном округе уже произошли серьезные структурные изменения. В 2017 году в ПФО более 12 процентов инвестиций финансировалось за счет банковского кредита, в 2019-м этот показатель снизился до 8,3 процента, а в 2022 году он рухнул до 5,7 процента.

Например, в прошлом году предприятия Удмуртии профинансировали приобретение и модернизацию основных средств через банки лишь на 3,2 процента. В Кировской области этот показатель чуть выше - 3,4 процента.

Уже на выступлении перед полным составом нижней палаты российского парламента глава Центробанка сместила акценты. В частности, на вторую половину 2023 года Эльвира Набиуллина анонсировала план расширения банками проектного финансирования. Новая программа будет направлена на экспортно ориентированные отрасли и предприятия, обеспечивающие технологический суверенитет страны.

За счет изменения требований к капиталу и резервам банков планируется высвободить порядка 10 трлн рублей для финансирования бизнесов, соответствующих критериям, созданием которых ЦБ РФ занимается совместно с федеральным правительством.

Пока же инвестиционная активность поддерживается в основном за счет средств бюджетов. В ПФО в прошлом году их доля достигла 26,5 процента, тогда как в 2018-м была лишь 12. Доля собственных средств приволжских компаний в финансировании инвестиций на протяжении последних лет сохраняется на уровне, близком к 60 процентам. .